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벤처 캐피탈 회사는 특히 국제적으로 확장할 때 새로운 시장에 진입하기 위해 물리적 사무실을 열거나 현지 투자자를 고용하는 경우가 많습니다.
그러나 펀드는 거래 흐름을 늘리기 위해 점점 더 새로운 시장을 탐색하고 있습니다. 최근에는 a16z가 초기 단계 기업에 투자하기 위한 재간접펀드 계획을 발표했으며 Sequoia Capital은 초기 단계 스타트업을 위한 계획을 개발했습니다.
뮤추얼 펀드 그는 다른 선택을 했다. 미국의 한 벤처 캐피탈 회사가 최근 한국의 소셜 임팩트 중심 VC에 전략적 투자를 했습니다. 초풍벤처스 아시아에서 투자 활동을 확장합니다. 미국 VC는 가장 일반적인 방식인 한국 VC 펀드에 유한책임사원으로 참여하지 않습니다. 대신 한국 VC는 회사의 소수 지분을 인수하여 직접 투자했습니다. 두 VC는 질문을 받았을 때 지분의 크기나 가치를 공개하지 않았습니다. TechCrunch는 두 사람에게 개별적으로 말했습니다.
Collab Fund가 VC 회사와 전략적 파트너십을 맺은 것은 이번이 처음이 아니며 Collaborative Fund 설립자이자 관리 파트너인 Craig Shapiro는 TechCrunch에 말했습니다. 그러나 이 최신 벤처 이전에는 회사, 지역 또는 지분 규모를 공개한 적이 없습니다.
전략적 투자를 통해 Collab과 Sopoong은 모두 기후 기술과 지속 가능성에 중점을 두고 아시아의 기술 회사에 투자하기 위한 거래 파이프라인을 강화하기를 원한다고 Sopoong의 CEO인 Max Han이 TechCrunch에 말했습니다.
지난 7월 Collab은 2억 달러의 자금을 조달했습니다. 집단 SOS 일관성을 두 배로 늘리십시오. 해당 펀드의 최신 투자에는 두 가지가 포함됩니다. Ph7, 독성 화학 물질 및 고온 용광로의 필요성을 제거하는 독점 공정을 사용하여 전자 폐기물에서 중요한 금속을 추출하는 밴쿠버 기반 신생 기업; 그리고 질병샌프란시스코에 기반을 둔 직항편 예약 스타트업.
콜랩은 한국 VC 시드 라운드를 중심으로 시리즈 A 이후 단계에 투자하고 있으며, 소풍은 한국과 동남아시아에 투자할 초기 단계 스타트업을 찾고 콜랩 펀드 후속으로 이러한 포트폴리오를 지원할 것이라고 말했다. 이후 단계 라운드에 대한 투자. 또한 콜랩은 아시아에 있는 소붕의 포트폴리오 회사들이 북미 시장에 진출하는 데 도움이 될 것으로 기대된다”고 말했다.
저는 Shapiro에게 미국에 기반을 둔 VC 회사가 서울에 새 사무실을 열거나 현지 투자자를 고용하는 대신 한국 VC와 전략적 투자를 선택한 이유를 물었습니다. Shapiro는 이 결정을 촉발한 몇 가지 주요 요인을 공유했습니다. 나도 한에게 물었다. 전략적 제휴를 통한 소붕의 장기 계획에 대해.
TechCrunch: 한국에서 VC 회사가 동료에 투자하는 것은 드문 현상입니다. 미국에 본사를 둔 VC 콜라보러티브 펀드가 서울에 새 사무실을 열거나 현지 투자자를 고용하는 대신 소풍과 전략적 제휴를 맺은 이유는?
샤피로: 첫째, 계약 흐름에 대한 액세스입니다. 소풍과의 파트너십은 우리에게 [with] 유망한 한국 스타트업에 직접 접근할 수 있는 채널입니다. 소풍은 현지 스타트업 생태계와 잘 연결되어 있어 투자 허브에 매칭 딜을 추천할 수 있습니다. 이것은 새로운 시장에서 처음부터 거래를 시도하는 것보다 더 효율적입니다.
다음으로 현지 전문가입니다. Soboong의 팀은 한국 스타트업에 대한 현장 지식과 투자 경험을 가지고 있습니다. 그들은 기회를 평가하고 지역 비즈니스 및 규제 환경을 탐색하는 데 도움을 줄 수 있습니다. 우리는 시장을 탐색할 때 그들의 전문 지식을 사용할 수 있습니다.
셋째, 비용 효율성. 기존 자금에 대한 전략적 투자는 자체 사무실을 여는 것보다 훨씬 적은 자본과 자원이 필요합니다. 우리는 처음부터 자체 인프라를 구축하는 대신 그들의 인프라와 지식 기반을 활용할 수 있습니다.
또한 전략적 파트너십을 통해 포트폴리오 지원이 가능합니다. 소풍은 우리가 투자하는 모든 한국 스타트업에 귀중한 지원과 연결을 제공할 수 있습니다. 백 오피스 서비스, 네트워킹, 한국 최고의 인재 채용 또는 자본 조달과 같은 문제에 대한 지침을 제공합니다.
이 전략적 파트너십 모델은 다른 시장에서도 잘 작동했습니다. 우리는 Soboong에 투자하는 것이 Collab Fund가 한국에서 유망한 혁신에 접근할 수 있는 가장 효과적이고 효율적인 방법이라고 믿습니다.
TC: 한국을 선택한 이유는 무엇입니까? 왜 초풍?
샤피로: 한국은 참여하기에 매우 흥미로운 시장입니다. Collab은 미국에서 풍부한 역사를 가지고 있습니다. 우리는 초기 지지자 중 하나였습니다. [Korean car-sharing startup] Sokar(with Choboong) 및 기타 많은 한국 태생 스타트업. 한국에 대한 우리의 투자는 10년이 넘습니다. 우리는 한국의 기업가, 투자자 및 유한 파트너의 생태계가 세계 어느 시장보다 강력하고 미래지향적임을 발견했습니다.
(Shapiro는 그가 여전히 Socar의 지분을 소유하고 있는지 아니면 Socar의 IPO 이후에 퇴장했는지에 대한 언급을 거부했습니다.)
TC: 미국 투자가 크게 둔화되었습니다. 라운드가 끝나면 시청률도 떨어집니다. 한국도 비슷한 패턴을 따릅니다. 한국 스타트업의 미국 투자 유치 성공률은?
샤피로: 우리는 시장 수축이 당신이 투자하고 싶은 시간이라고 믿습니다. 데이터에 따르면 혁신은 속도를 늦추거나 시장 조건과 상관 관계가 없습니다. 따라서 밸류에이션이 더 합리적일 때 투자하는 것이 자본에 접근할 수 있는 회사에 유리합니다. 콜라보 펀드 다행스럽게도 최근 몇 가지 새로운 펀드를 모집하여 이 기간 동안 좋은 위치에 있습니다. 이런 점에서 한국도 다르지 않다. 높은 수준에서 우리는 한국을 혁신과 기업가 정신의 풍부한 역사를 가진 놀라운 시장으로 보고 있습니다.
TC: 어떤 분야에 집중하고 싶습니까? 대한민국?
샤피로: 기후와 지속 가능성은 상품, 재료, 에너지 및 공급망 전반에 걸쳐 지속 가능한 경제 개발에 중점을 두고 핵심 초점이 될 것입니다. SK, LG, GS, 현대, 카카오 등 대기업과 레코, 메타텍스처, 아머드프레시 등 스타트업을 비롯해 많은 한국 기업들이 지속가능성에 관심을 갖고 있다.
TC: 콜라보펀드가 소풍과 함께 추구하는 전략적 시너지는 무엇인가요?
샤피로: 회사에 대한 전략적 투자는 Collab과 Sopoong 사이에 엄청난 이해관계를 형성합니다. 맥스(소풍 대표)와 소풍 팀은 여행 초기에 기업가들을 만나 세계를 발전시키는 일부 선도 기업을 지원한 입증된 이력을 가지고 있습니다. 우리는 서로의 포트폴리오 회사와 더 넓은 협력 네트워크를 더 잘 지원하기 위해 협력하고 경험을 공유하게 되어 기쁩니다.
우리는 초기 결과에 흥분합니다 공유 미래 이니셔티브그 결과 매우 초기 단계에서 놀랍도록 풍부하고 다양하며 글로벌한 파이프라인이 생성되었습니다. 기후에 초점을 맞춘 기업. (Collab의 전체 포트폴리오 여기.) 한국에서 강력한 존재감으로 – Soboong과 협력하여 더 큰 성공을 거둘 수 있기를 바랍니다.
TC: 콜랩과 전략적 파트너십을 맺은 소풍의 장기적 목표는 무엇인가요? 파트너십이 초풍의 미국 투자에 도움이 될까요?
혼: 지금까지 소풍벤처스는 130개 이상의 초기 스타트업에 투자했으며, 그 중 90%가 한국에 기반을 두고 있습니다. 소붕은 이번 파트너십을 통해 한국을 넘어 동남아시아에서 북미로 투자 지평을 넓히길 희망한다.
또한 Collab Fund를 통해 미국의 시드 라운드 스타트업에 참여할 계획입니다.
TC: 미국에 기반을 둔 VC가 한국 VC에 전략적으로 직접 투자한 것을 본 적이 없습니다. 흔한 일인가요 아니면 한국에서 처음 있는 일인가요?
한: 미국계 벤처캐피털이 한국 VC 펀드에 합자회사로 참여하는 경우는 종종 보았지만, 한국 VC에 직접 투자하는 경우는 본 적이 없는 것 같습니다.
“학생 시절부터 문화와 예술에 깊은 관심을 가진 카 범석은 대중 문화의 세세한 부분에까지 전문 지식을 가지고 있습니다. 그는 맥주를 사랑하며, 특히 베이컨에 대한 깊은 연구와 통찰을 공유합니다. 그의 모험심과 창조력은 독특하며 때로는 트러블 메이커로도 알려져 있습니다.”